알비더블유 공모주 청약 투자설명서 (RBW 마마무, 오마이걸 소속사)

 

 

 

1.  알비더블유 소개 

마마무, 오마이걸, 원어스, B1A4가 소속되어 있는 콘텐츠 제작사 알비더블유(RBW)가 기업공개를 앞두고 있습니다. 알비더블유는 아티스트 육성 뿐만 아니라 이들이 등장하는 콘텐츠도 제작하는 사업을 영위하고 있습니다. 소속 아티스트의 로얄티로 발생하는 매출은 상반기 기준 19.75%, 이들이 등장하는 영상 콘텐츠를 제작해서 20%의 매출을 내고 있습니다. 매출에서 가장 많이 차지하는 부분은 47%로 저작권 수입입니다. 

 

대표 아티스트로는 마마무, 올해 인수한 WM엔터테인먼트 소속 오마이걸, 이채연, B1A4 등이 있습니다. 일반적인 매니지먼트 회사는 전속프로듀서가 없기 때문에 앨범 제작에 어려움을 겪는 경우가 많습니다. 알비더블유는 방탄소년단 '피땀눈물'을 작곡한 김도훈, AOA의 빙글빙글을 작곡한 이상호 등 국내 유명 작사 작곡가 16명의 프로듀서와 전속 계약을 하였습니다. 매출도 계속 증가세입니다. 알비더블유는 음원IP의 중요성이 커짐에 따라 IP 확보를 확보하는데 공모금을 사용할 예정이라고 합니다. 자체 IP 개발 및 플랫폼 제작 등 신사업을 시작합니다. 

 

 

 

 

2.  알비더블유 공모 정보 요약

 

 

상장시장 : 코스닥

희망공모가액 : 18,700원~21,400원

최소증거금 : 93,500원~107,000원

공모 : 신주모집 62%, 구주매출 38%

공모예정금액 : 234억~268억원

주관사 : 미래에셋증권 1곳 단독 상장

 

청약 일정 : 알비더블유 개인청약은 21년 11월 11일 ~12일 배정 및 환불일은 11월 16일, 상장일은 11월 22일입니다. 

 

 

 

 

3.  알비더블유 공모자금의 사용목적 

 

 

시설자금 약 68억원 녹음실, 안무실, 공연장, 의상실 등 작업공간 및 직원 사무공간을 확보하는데 사용합니다. 

타법인증권 취득자금 60억원 알비더블유와 시너지를 낼 수 있는 엔터테인먼트 또는 콘텐츠 기업에 대한 투자를 하는데 사용됩니다. 

운영자금 20억원 음원 등 우량한 IP를 지속적으로 확보하는데 운영자금을 사용합니다.

 

 

 

4.  알비더블유 유통물량 출회에 따른 위험 

알비더블유의 상장 예정 주식의 32.36%에 해당하는 2,566,394주가 상장일에 유통가능합니다. 상장 후 1개월 뒤에 17.76%, 3개월 뒤에는 11.54%, 6개월 뒤에는 2.68%, 1년 6개월 뒤에는 35.65%의 물량이 출회가능한 점 참고하셔야 겠습니다. 

 

 

 

5.  알비더블유 투자 위험요소 

(업황 전체) 코로나 바이러스로 인해 경기가 침체되고 주식시장의 변동 위험이 커질 수 있습니다. 

경기 침체가 장기화 될 경우 음악을 구배하는 소비자들이 줄어들 수 있으며 알비더블유의 실적에 안 좋은 영향을 미칠 수 있습니다. 

 

(회사 관련) 특정 아티스트에 대한 매출 편중에 따른 위험이 있습니다. 

알비더블유의 대표 아티스트 마마무 매출은 21년 반기 36.5%, 2020년은 54.1%를 차지하고 있습니다. 마마무의 인기도가 하락하거나 활동중단 등의 이슈가 발생할 경우 또는 신규 아티스트가 육성되지 않거나 활동이 원활하지 않을 경우 아티스트로 부터 발생하는 매출이 줄어들 위험이 있습니다. 

 

 

 

 

6.  알비더블유 장외가 확인 

알비더블유의 장외가는 사고자하는 가격만 존재하여 참고할 만한 가격이 없습니다. 

 

 

7.  알비더블유 공모주 청약 결론 

 

알비더블유는 11월에 상장하는 공모주 중에 집중 받는 회사입니다. 알비더블유는 매니지먼트 회사가 아닌 IP 기반 글로벌 종합 콘텐츠 기업을 지향합니다. 국내외 아티스트 매니지먼트, 광고 등 콘텐츠 제작 마케팅까지 다양한 사업을 영위하고 있습니다. 한국 3대 기획사의 주가가 많이 오르고 있습니다. OTT 플랫폼이 확대됨에 따라 IP의 중요성이 커지고 있기 때문입니다. 알비더블유도 엔터테인먼트 산업이 주목받음에 따라 관심을 많이 받고 있습니다. 알비더블유가 상장 후 어떤 주가 모습을 보여줄지 기대가 됩니다. 큰 관심을 받는것에 반해 신주 모집 규모가 크지 않아 공모주를 생각만큼 배정받기 어려울 수도 있겠습니다. 공모주 청약 일정을 참고하시고 더 자세한 내용은 투자설명서를 확인해주시기 바랍니다. 

 

 

 

이글을 투자를 권유하거나 추천하는 글이 아닙니다. 

공모주 투자는 본인의 판단하에 신중하게 이루어져야 합니다. 

 

 

 

8.  함께 읽으면 좋은 글도 준비했어요

 

2021년 11월 공모주 일정, 기대주 정리

 

공모주 청약 전 체크리스트 (수수료, 고객우대등급, 계좌개설)

 

균등방식, 중복청약금지! 나에게 유리한 공모주 배정방식은?